Proyecciones financieras de ingresos, costos y gastos

La palabra Presupuesto, se deriva del verbo presuponer, que significa "dar previamente por sentado una cosa. Se acepta también que presuponer es formar anticipadamente el cómputo de los gastos o ingresos, de unos y otros, de un negocio cualquiera.

 "El presupuesto es un proyecto detallado de los resultados de un programa oficial de operaciones, basado en una eficiencia razonable. Aunque el alcance de la "eficiencia razonable" es indeterminado y depende de la interpretación de la política directiva, debe precisarse que un proyecto no debe confundirse con un presupuesto, en tanto no prevea la corrección de ciertas situaciones para obtener el ahorro de desperdicios y costos excesivos.

8.1.1 OBJETIVOS DEL PRESUPUESTO

· Consideración del futuro, para que los planes trazados, permitan la obtención de la utilidad máxima, de acuerdo con las condiciones que se presenten.

· La coordinación de todas las actividades, para obtener ése fin.

· Asegurar la liquidez financiera de la empresa.

· Establecer un control para conocer si los planes son llevados a cabo y determinar la dirección que se lleva con relación a los objetivos establecidos.

8.2 PRESUPUESTO DE INGRESOS

8.2.1 DEFINICIÓN

Es aquel presupuesto que permite proyectar los ingresos que la empresa va a generar en cierto periodo de tiempo. Para poder proyectar los ingresos de una empresa es necesario conoce las unidades a vender, el precio de los productos y la política de ventas implementadas.

8.2.2 POLÍTICAS DE VENTAS

Son disposiciones que se fijan en cuanto a la forma de realizar los cobros de los productos vendidos, teniendo en cuenta que lo ideal es vender al contado, pero como estrategia ente ventas bajas y el bajo poder adquisitivo de los agentes económicos, se procede vender al crédito.

Ejemplo Resuelto

Una empresa ha proyectado sus ventas mensuales para el segundo semestre del año:

Meses	Ventas (unidades)
Julio	4500
Agosto	4620
Septiembre	4200
Octubre	3800
Noviembre	4300
Diciembre	4800

El precio del producto es de S/. 30 y al inicio del periodo no existen cuentas por cobrar y la política de ventas es la siguiente: 60% al contado, 30% a 30 días y el saldo a 60 días.

Proyectar los ingresos de dicha empresa a lo largo del horizonte temporal.

mes	Ventas S/.	Contado	30 días	60 días	Ingreso Total
J	135000	81000	----	----	81000
A	138600	83160	40500	----	123660
S	126000	75600	41580	13500	130680
O	114000	68400	37800	13860	120060
N	129000	77400	34200	12600	124200
D	144000	86400	38700	11400	136500

Ejemplo Propuesto

a. En base al ejemplo anterior, proyectar los ingresos de la empresa, sabiendo que la política de ventas es la siguiente: 55% al contado, del saldo, el 60% a 30 días y la diferencia a 60 días.

b. Una Empresa ha proyectado sus ventas mensuales para el primer semestre del año, se estima que para el primer mes las ventas deben ser de 6500 unidades, y se espera que en los próximos 3 meses dichas ventas aumenten en 15% mensual, para luego decaer en 5% mensual los últimos meses, si el precio del producto es de S/. 45.00, proyectar los ingresos para dicho periodo de tiempo, si la política de ventas que se aplicará será la siguiente: 65% al contado, del saldo el 70% a 30 días y la diferencia a 60 días.

8.3 PRESUPUESTO DE COSTOS

En toda actividad productiva al ofrecer fabricar un producto o prestar un servicio se generan costos, entendiéndose que los costos son desembolsos monetarios relacionados justamente con la fabricación del producto o la prestación del servicio ya sea en forma directa o indirectamente.

Dentro los elementos del costo tenemos (los cuales constituyen el costo de producción):

8.3.1 COSTO DE LA MANO DE OBRA DIRECTA

Relacionado con el personal que trabaja directamente con la fabricación del producto y la remuneración que percibe por dicha actividad, así tenemos a los operarios, obreros, ayudantes, etc.

8.3.2 COSTO DE INSUMOS

Constituida por el valor monetario de la materia prima o insumos que se consume en el proceso de producción

8.3.3 COSTO INDIRECTO DE FABRICACIÓN (CIF)

Son aquellos recursos que participan indirectamente en la fabricación del producto o del servicio, así tenemos: seguro, mantenimiento, artículos de limpieza, depreciación, etc.

8.3.4 DESARROLLO DE UN CASO INTEGRAL DE COSTO DE PRODUCCIÓN

Proyectar el costo anual de producción de una empresa teniendo en cuenta la siguiente información:

- Las ventas proyectada para dicho año se ha estimado en 6500 unidades

- La política de inventarios es la siguiente:

· Productos Terminados: inventario final es equivalente al 20% de las ventas 

· Insumos: inventario final es equivalente al 10% de las unidades a consumir

- Mano de Obra

En planta labora el siguiente personal: 4 operarios y 3 obreros: los primeros ganan mensualmente S/. 1400 y los segundos ganan S/. 1100, todos en planillas y los obreros todos tienen hijos (los importes antes mencionados no incluyen asignación familiar)

- Insumos

Cada unidad producida consume los siguientes insumos:

Insumo	Cantidad	Costo/unitario
A B	3.2 lt 1.4 lt	S/. 2.50 S/. 1.80

- En cuanto a los CIF tenemos:: Seguro = S/. 420 mensual; Mantenimiento = S/. 820 semestral; Depreciación = S/. 2500 anual; Servicios públicos = S/. 970 mensual

Solución:

- Mano de Obra Directa

Trabajador	Salario mensual	Salario anual	Gratificación	Asignación familiar (*)	CTS	Aporte empleador	Total
Operario 1 Operario 2 Operario 3 Operario 4 Obrero 1 Obrero 2 Obrero 3	S/. 1400 S/. 1400 S/. 1400 S/. 1400 S/. 1100 S/. 1100 S/. 1100	S/. 16800 S/. 16800 S/. 16800 S/. 16800 S/. 13200 S/. 13200 S/. 13200	S/. 2800 S/. 2800 S/. 2800 S/. 2800 S/. 2200 S/. 2200 S/. 2200	---- ---- ---- ---- S/. 644 S/. 644 S/. 644	S/. 1633 S/. 1633 S/. 1633 S/. 1633 S/. 1337 S/. 1337 S/. 1337	S/. 1911 S/. 1911 S/. 1911 S/. 1911 S/. 1564 S/. 1564 S/. 1564	S/. 23144 S/. 23144 S/. 23144 S/. 23144 S/. 18945 S/. 18945 S/. 18945
Total							S/. 149411

· (*) 10% del sueldo mínimo legal, por 14 veces

· CTS = (salario anual + gratificación + asign. Famil.) / 12

· Aporte empleador = 9.75% (salario anual + asignación familiar + gratificación)

· En el caso de las empresas industriales el aporte del empleador es del 11.75% (9% prestaciones de salud, 2% IES y 0.75% Senati)

· Las gratificaciones no están afectas al IES

- Insumos

Para proyectar el costo de los insumos, tenemos que tener presente primero las unidades a producir, que no necesariamente serán las mismas de loas unidades a vender, en nuestro caso se presenta este hecho (las ventas no son iguales a la producción, por la política de inventarios para productos terminados en este caso), 

Año Mes	1
Ventas Inventario final	6500 1300
Unidad. Requer. Invent. Inic.	7800 (0)
Producción	7800

· Las unidades requeridas es la suma de ventas con inventario final

· La producción es la diferencia entre unidades requeridas con el inventario inicial

· Como es un negocio nuevo el inventario inicial es cero, pero en negocios en marcha, no necesariamente será cero

Como ya tenemos la cantidad ha producir, podemos entonces establecer el costo de los insumos, el cual en este caso al existir una política de inventarios para insumos se establecerán dos valores: el primero es el costo de los insumos consumidos en el proceso de producción y el segundo es el costo de los insumos ha comprar (el primero se utiliza en el costo de producción y el segundo en el flujo de caja para proyectar los egresos, sumando a ello la política de compras o de pago que implemente la empresa) 

Insumo A:

Año Mes	1
Unidades a consumir Inventario final	24960 2496
Unidad. Requer. Invent. Inic.	27456 (0)
Total a comprar	27456
Costo de ins. comprar	S/. 68640

· Las unidades a consumir se determina multiplicando la producción con la cantidad unitaria de cada insumo

Insumo B:

Año Mes	1
Unidades a consumir Inventario final	10920 1092
Unidad. Requer. Invent. Inic.	12012 (0)
Total a comprar	12012
Costo de ins. comprar	S/. 21621.6

· Costo total de los insumos a comprar

Insumo	1
A	S/. 68640.0
B	S/. 21621.6
Total	S/. 90261.6

· Costo total de los insumos a consumir en la producción

Insumo	1
A	S/. 62400
B	S/. 19656
Total	S/. 82056

Para determinar el costo de los insumos a consumir, lo que se hace es multiplicar las unidades a consumir por el costo unitario del insumo (10920 x 1.8 = 19656)

- Costo Indirecto de Fabricación (CIF)

Según la información proporcionada podemos determinar el CIF de la siguiente manera:

Concepto	Importe parcial	Importe anual
Seguro Mantenimiento Depreciación Serv. Públicos	420 mens 820 semest 2500 anual 970 mens.	5040 9840 2500 11640
Total		29020

RESUMEN DEL COSTO DE PRODUCCIÒN

CONCEPTO	1
Mano de obra	S/. 149411
Insumos	S/. 82056
CIF	S/. 29020
Costo de Producción	S/. 260487

Ejemplo Propuesto

a. Proyectar el costo anual de producción de una empresa teniendo en cuenta la siguiente información:

- Las ventas proyectada para dicho año se ha estimado en 3800 unidades

- La política de inventarios es la siguiente:

· Productos Terminados: inventario final es equivalente al 5% de las ventas 

· Insumos: inventario final es equivalente al 8% de las unidades a consumir

- Mano de Obra

En planta labora el siguiente personal: 5 operarios y 2 obreros: los primeros ganan mensualmente S/. 1300 y los segundos ganan S/. 950, todos en planillas y los operarios todos tienen hijos (los importes antes mencionados no incluyen asignación familiar)

- Insumos

Cada unidad producida consume los siguientes insumos:

Insumo	Cantidad	Costo/unitario
A B	0.9 lt 2.1 lt	S/. 4.50 S/. 3.20

- En cuanto a los CIF tenemos:: Seguro = S/. 520 mensual; Mantenimiento = S/. 520 trimestral; Depreciación = S/. 2800 semestral; Servicios públicos = S/. 690 mensual

b. Proyectar el costo anual de producción de una empresa teniendo en cuenta la siguiente información:

- Las ventas proyectada para dicho año se ha estimado en 5800 unidades

- La política de inventarios es la siguiente:

· Productos Terminados: inventario final es equivalente al 12% de las ventas 

· Insumos: inventario final es equivalente al 10% de las unidades a consumir

- Mano de Obra

En planta labora el siguiente personal: 4 operarios y 5 obreros: los primeros ganan mensualmente S/. 1150 y los segundos ganan S/. 730, todos en planillas y los obreros todos tienen hijos (los importes antes mencionados no incluyen asignación familiar y otros beneficios)

- Insumos

Cada unidad producida consume los siguientes insumos:

Insumo	Cantidad	Costo/unitario
A B	2.4 lt 1.8 lt	S/. 1.50 S/. 2.10

- En cuanto a los CIF tenemos:: Seguro = S/. 1200 mensual; Mantenimiento = S/. 1420 trimestral; Depreciación = S/. 530 mensual; Servicios públicos = S/. 850 mensual

8.1 PRESUPUESTOS DE GASTOS OPERATIVOS

Los gastos operativos son desembolsos monetarios relacionados con la parte administrativa de la empresa y la comercializaciòn del producto o del servicio. Por tanto estos gastos operativos pueden ser:

8.1.1 GASTOS ADMINISTRATIVAS

Estos gastos comprenden por ejemplo el sueldo del gerente, las secretarias, auxiliares de oficina, contador, útiles de oficina, servicios públicos, etc.

8.1.2 GASTOS DE VENTAS

Los gastos de ventas están relacionados con la distribución y comercialización del producto o del servicio, así tenemos a los vendedores, gastos de publicidad, comisiones, etc.

Ejemplo resuelto

Proyectar los gastos operativos para un proyecto de 3 años, sabiendo que los gastos administrativos equivalen al 15% de las ventas y los gastos de ventas equivalen al 10% de las ventas. El precio del producto es de S/. 30 y las ventas proyectadas son:

Años	Ventas
Unid.	S/.
1	8,500	255,000
2	8,993	269,790
3	9,515	285,450

Teniendo en cuenta la información sobre las ventas proyectadas y la condición establecida para establecer los gastos administrativos y de ventas, los gastos operativos se proyectan:

Años	Gastos Operativos	Total
Administrativos	Ventas
1	38250	25500	63750
2	40468.5	26979	674475
3	42817.5	28545	71362.5

Nota:

La proyección de los gastos operativos, sean estos administrativos o de ventas se pueden proyectar en forma similar en el caso de los trabajadores de planta, también se le puede agregar los diferentes recursos que se consumen en las áreas mencionadas (administrativo y ventas) como consumo de agua, útiles de oficina, etc, en este caso para facilitar el proceso de calculo, se ha establecido que dichos valores se determinen en función de las ventas.